В статье приводятся основные моменты работы автоматизированной системы управления инвестиционной стратегией на фондовом рынке, направленные на оптимизацию инвестиционного портфеля. В качестве платформы реализации проекта используется система 1С:Предприятие.

Ключевые слова: фондовый рынок, инвестиционная стратегия, информационная система, оптимизация инвестиционного портфеля, 1С:Предприятие.

На сегодняшний день экономика развивается во многом благодаря инвестициям, то есть долгосрочным вложениям капитала в какие-либо объекты, социально-экономические программы, проекты в собственной стране или за рубежом с целью получения дохода и социального эффекта [1].

Всё более актуальной становится проблема автоматизации формирования торговой стратегии инвестора не только в целях сокращения рабочего времени и ошибок ручного расчёта в компаниях, но и для упрощения составления собственной инвестиционной стратегии физических лиц. Также в России активно проходит политика импортозамещения, что делает предпочтительным использование отечественных разработок.

В рамках выполнения магистерской диссертации по направлению «Математическое и информационное обеспечение экономической деятельности» под руководством доцента Смирнова О. И., доцента Скобельцына С. А. и профессора Михалевой Е. П. была разработана автоматизированная система для осуществления расчётов риска и доходности инвестиционных портфелей и повышения эффективности анализа стратегии инвестора на фондовом рынке на основе данных, полученных из информационной базы на платформе 1С:Предприятие. Данная система представляет собой инструмент для упрощения и объективизации решения о выборе наиболее предпочтительного инвестиционного портфеля.

Большой популярностью в стране пользуются программные решения на платформе 1С, особенно для ведения бухгалтерского учета и управления бизнесом. Таким образом, для многих знакомо как использование прикладных программ, так и работа с конфигуратором для внесения индивидуальных изменений в программу и подстройку базового функционала под конкретное предприятие. Это делает программы на базе платформы 1С:Предприятие не только удобными для использования, но достаточно гибкими.

Ввиду этого была разработана автоматизированная информационная система управления торговой стратегией инвестора на базе платформы 1С:Предприятие, которая может быть использована как юридическими, так и физическими лицами для упрощения построения плана торговли на фондовом рынке.

На сегодняшний день существуют программы помогающие заниматься инвестициями, такие как отраслевое решение "1С:Предприятие 8. Учет и управление для профессиональных участников рынка ценных бумаг КОРП» разработано на основе типового решения "1С:Предприятие 8. Бухгалтерия некредитной финансовой организации КОРП», редакция 3.0, с сохранением базового функционала, и использует все преимущества технологической платформы "1С:Предприятие 8" версии 8.3 и интерфейса «Такси» [2]. Но либо они слишком дороги и сложны для использования физическими лицами, либо имеют не достаточную функциональность.

Перед конечным программным продуктом ставятся следующие задачи:

– осуществление математического расчета и анализа инвестиционных проектов;

– оценка рисков и доходности проектов;

– построение прогноза изменения параметров инвестиционных проектов;

– оценка погрешности и влияния внешних факторов;

– сравнительная оценка проектов для выбора наиболее перспективных вариантов торговых стратегий;

– визуализация расчётов в форме графиков и диаграмм;

результатом анализа и расчётов является формирование оптимального портфеля инвестиций, а также предлагается торговая стратегия для краткосрочной, среднесрочной и долгосрочной перспективы.

Важнейшей функцией программного продукта является оптимизация инвестиционного портфеля, которая включает в себя:

– анализ;

– поддержание установленного уровня доходности портфеля при любом уровне риска;

– выбор минимального возможного риска для целевого уровня доходности портфеля.

Таким образом, эффективными точками вычисляемыми программой являются точки, характеризующиеся минимальным уровнем риска для заданного уровня доходности. Риск в данном случае измеряем стандартным отклонением доходности составляющих портфеля.

При составлении моделей портфеля пользуемся следующими двумя основными идеями:

– основными характеристиками портфеля являются стандартное отклонение и среднее доходности активов в нем;

– представляем портфели в координатной плоскости с осями по характеристикам «доходность» и «риск».

Сумма всех весов, включенных в портфель, активов принимается равной 100 %. Доходность и риск каждого портфеля определяются на основе формул, использующих умножение матриц и векторов.

После минимизации риска эффективное множество визуализируется на координатной плоскости в виде кривой. Таким образом, все портфели с наилучшими комбинациями весов активов лежат на ней, что удобно для пользователя.

Реализованная программа сочетает эффективность классических моделей оптимизации портфельных инвестиций и удобство и простоту программного интерфейса для использования не только компаниями, но и частными инвесторами. Использование платформы 1С:Предприятие предусматривает конфигурирование и администрирование программного решения, делая его более гибким для индивидуальных изменений.

В ближайшее время планируется провести тестирование программы на реальных данных с последующей оценкой эффективности работы для использования при формировании торговой стратегии инвестора на фондовом рынке.

Литература:

1. Нешитой А. С. Инвестиции: Учебник для бакалавров / А. С. Нешитой. — 9-е изд., перераб. с испр. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2016. — 352с.

2. Выпущена конфигурация 1С для фондового рынка // Информационно-аналитический центр по автоматизации учета и управления. URL: https://infostart.ru/journal/news/mir-1s/vypushchena-konfiguratsiya-1s-dlya-fondovogo-rynka_576772/ (дата обращения: 27.12.2019).